近期，政策預(yù)期改善、庫(kù)存周期筑底預(yù)期、商品價(jià)格企穩(wěn)、人民幣匯率企穩(wěn)和全球市場(chǎng)回暖等積極信號(hào)陸續(xù)出現(xiàn)。中信建投等多家券商認(rèn)為，A股已經(jīng)具備戰(zhàn)略反擊條件。此外，近日華爾街再次唱多新興市場(chǎng)，分析師稱中國(guó)股票料成領(lǐng)頭羊。

6月12日，A股三大指數(shù)午后拉升，但尾盤相繼回落，截至收盤，滬指收跌0.08%，深證成指漲0.74%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.44%。

盤面上，新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈個(gè)股集體大漲，汽配、智能駕駛等方向領(lǐng)漲，天邁科技、文燦股份、伯特利、賽力斯、浙江世寶等超20股漲停。消費(fèi)股午后震蕩走強(qiáng)，永順泰漲停，絕味食品、酒鬼酒、百潤(rùn)股份等漲超5%。AI概念持續(xù)活躍，CPO、華為算力、PCB等相關(guān)概念領(lǐng)漲，拓維信息三連板，老龍頭劍橋科技午后封漲停，奧士康、寶鼎科技、盛通股份等漲停，AI機(jī)器人、教育等方向均有一定表現(xiàn)。下跌方面，銀行股陷入調(diào)整，浙商銀行跌超4%，中信銀行跌超3%。

(資料圖)

總體上看，兩市近3000只個(gè)股上漲。午后兩市成交量放緩，全天成交9655億元，較上一日縮量242億元。北向資金全天凈賣出29.3億元。

展望后市，中信建投證券表示，近期積極信號(hào)陸續(xù)出現(xiàn)，A股包括港股市場(chǎng)已經(jīng)具備戰(zhàn)略反擊條件。

熱門板塊

1、汽車產(chǎn)業(yè)鏈強(qiáng)勢(shì)領(lǐng)漲

受政策利好消息刺激，汽車產(chǎn)業(yè)鏈強(qiáng)勢(shì)領(lǐng)漲，汽配、智能駕駛等方向領(lǐng)漲，天邁科技、文燦股份、伯特利、賽力斯、浙江世寶等超20股漲停。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，商務(wù)部辦公廳近期發(fā)布關(guān)于組織開(kāi)展汽車促消費(fèi)活動(dòng)的通知，結(jié)合“2023消費(fèi)提振年”工作安排，統(tǒng)籌開(kāi)展“百城聯(lián)動(dòng)”汽車節(jié)和“千縣萬(wàn)鎮(zhèn)”新能源汽車消費(fèi)季活動(dòng)。此外，汽車電子后視鏡CMS新國(guó)標(biāo)GB15084-2022將于7月1日正式實(shí)施。

2、AI概念再度活躍

AI概念持續(xù)活躍，CPO、華為算力、PCB等相關(guān)概念領(lǐng)漲，拓維信息三連板，老龍頭劍橋科技午后封漲停，奧士康、寶鼎科技、盛通股份等漲停，AI機(jī)器人、教育等方向均有一定表現(xiàn)。

點(diǎn)評(píng)：經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)發(fā)文稱，專家表示，當(dāng)前算力正成為衡量國(guó)家經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展水平的重要指標(biāo)，加快算力基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，推動(dòng)整體算力水平提升，對(duì)于增強(qiáng)國(guó)家綜合實(shí)力，構(gòu)筑國(guó)家競(jìng)爭(zhēng)力新優(yōu)勢(shì)具有重大意義。

3、消費(fèi)股走強(qiáng)

消費(fèi)股午后震蕩走強(qiáng)，永順泰漲停，絕味食品、酒鬼酒、百潤(rùn)股份等漲超5%。

點(diǎn)評(píng)：華泰證券表示，CPI價(jià)格的回暖以及618電商平臺(tái)的活躍表現(xiàn)印證當(dāng)前消費(fèi)仍呈復(fù)蘇態(tài)勢(shì)，但考慮到CPI提升有限，且商品與服務(wù)呈分化態(tài)勢(shì)，因此我們建議關(guān)注消費(fèi)穩(wěn)復(fù)蘇下的結(jié)構(gòu)性機(jī)遇。

4、醫(yī)藥股陷入調(diào)整

醫(yī)藥股陷入調(diào)整，中藥方向領(lǐng)跌，益佰制藥跌停。

機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

展望后市，中信建投證券表示，近期積極信號(hào)陸續(xù)出現(xiàn)，A股包括港股市場(chǎng)已經(jīng)具備戰(zhàn)略反擊條件。

中信建投陳果：又到戰(zhàn)略樂(lè)觀時(shí)

中信建投陳果發(fā)布研報(bào)稱，權(quán)益市場(chǎng)具備配置吸引力，將構(gòu)筑復(fù)合底部，近期隨著政策預(yù)期改善、庫(kù)存周期筑底預(yù)期、商品價(jià)格企穩(wěn)、人民幣匯率企穩(wěn)和全球市場(chǎng)回暖等積極信號(hào)陸續(xù)出現(xiàn)，A股包括港股市場(chǎng)已經(jīng)具備戰(zhàn)略反擊條件。未來(lái)一年企業(yè)盈利有望迎來(lái)較長(zhǎng)上行周期，疊加國(guó)內(nèi)降準(zhǔn)降息可期，海外利率下行，雙擊之下，市場(chǎng)有望挑戰(zhàn)2022年以來(lái)新高，值得戰(zhàn)略樂(lè)觀。

中信證券：下半年經(jīng)濟(jì)有望從局部改善轉(zhuǎn)向全面復(fù)蘇

中信證券指出，當(dāng)下市場(chǎng)對(duì)經(jīng)濟(jì)負(fù)面預(yù)期的反應(yīng)接近尾聲，價(jià)格因素的拖累接近拐點(diǎn)，下半年經(jīng)濟(jì)有望從局部改善轉(zhuǎn)向全面復(fù)蘇;政策不會(huì)缺席，但也難以符合市場(chǎng)的激進(jìn)預(yù)期;存量市場(chǎng)特征難以改觀，市場(chǎng)分歧仍然較大，博弈依舊激烈;市場(chǎng)正臨近下半年波動(dòng)區(qū)間的谷底，持倉(cāng)出清并不徹底，波動(dòng)依然較大，堅(jiān)守業(yè)績(jī)驅(qū)動(dòng)，兼顧政策主線。

華泰證券：消費(fèi)漸暖 關(guān)注結(jié)構(gòu)機(jī)遇與平價(jià)商業(yè)

華泰證券研報(bào)表示，5月我國(guó)CPI同比上漲0.2%，相較4月同比增速0.1%小幅回暖。CPI價(jià)格的回暖以及618電商平臺(tái)的活躍表現(xiàn)印證當(dāng)前消費(fèi)仍呈復(fù)蘇態(tài)勢(shì)，但考慮到CPI提升有限，且商品與服務(wù)呈分化態(tài)勢(shì)，因此我們建議關(guān)注消費(fèi)穩(wěn)復(fù)蘇下的結(jié)構(gòu)性機(jī)遇，包括彩妝、珠寶、白電，以及建議關(guān)注平價(jià)消費(fèi)，如平價(jià)餐飲、旅游、折扣零售。