一則公告引爆了二級市場對電子特氣的關(guān)注。

2月2日午間，凱美特氣(002549.SZ)公告宣布，其控股子公司岳陽凱美特電子特氣于當天收到ASML子公司Cymer公司發(fā)來的合格供應商認證函，凱美特電子特氣公司生產(chǎn)的光刻氣產(chǎn)品通過了Cymer公司審查，Cymer公司已將凱美特電子特種氣體公司光刻氣產(chǎn)品列入合格供應商名單。

(資料圖)

值得一說的是，凱美特氣也將成為繼華特氣體(688268.SH)后，國內(nèi)第二家獲得ASML認證的電子特氣廠商。

Cymer是世界領(lǐng)先的準分子激光源提供商，是ASML集團內(nèi)一家獨立運營的企業(yè)。Cymer公司發(fā)明了如今半導體制造中最關(guān)鍵的光刻技術(shù)所需的深紫外(DUV)光源，開發(fā)、制造和服務深紫外(DUV)光源。產(chǎn)品組合包括使用氟化氬(ArF)或氟化氪(KrF)氣體產(chǎn)生深紫外光的準分子激光器。

凱美特氣董秘王虹表示，公司光刻氣產(chǎn)品通過ASML子公司的合格供應商認證，是后者對公司在光刻氣生產(chǎn)領(lǐng)域的生產(chǎn)能力、產(chǎn)品質(zhì)量的認可。公司以后進入光刻氣行業(yè)市場，不再只是第三方代理銷售，毛利率更有保障。受此利好消息推動，凱美特氣股價于昨日午后封上漲停。

此外，凱美特氣還于2021年相繼通過了法國液空、美國相干的稀有氣體、混配氣認證，電子特氣業(yè)務開始逐漸放量。

目前，凱美特氣已建成并投入12套電子特種氣體生產(chǎn)及輔助裝置。公司電子特氣采用深冷精餾、物理化學吸附等先進技術(shù)設備，生產(chǎn)超高純氣體和混合多元氣，純化處理水平遠高于國內(nèi)水平。

隨著國產(chǎn)廠商陸續(xù)獲得巨頭認證，市場預計電子特氣領(lǐng)域國產(chǎn)替代化率將加速提升。

據(jù)了解，電子氣體是現(xiàn)代工業(yè)之基石，被譽為晶圓制造之“血液”。電子氣體可分為大宗氣體和特種氣體兩大類，其下游廣泛應用于集成電路、面板、醫(yī)療、光纖等新興行業(yè)和冶金、化工等傳統(tǒng)行業(yè)。

具體到集成電路領(lǐng)域，電子特氣應用的種類超過110余種，用于光刻、刻蝕、成膜、清洗、摻雜、沉積等工藝環(huán)節(jié)，是半導體行業(yè)必需的支撐性材料。

根據(jù)億渡數(shù)據(jù)，2021年，集成電路是電子特氣下游應用中最重要的增長驅(qū)動力，其應用占比達到43%。在半導體材料的市場占比中，電子特氣占14%，成為僅次于硅片的第二大半導體材料市場。

伴隨晶圓廠持續(xù)擴產(chǎn)，未來三年國內(nèi)電子特氣需求將呈放量加速態(tài)勢。

根據(jù)華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)，2021年中國電子特種氣體市場規(guī)模約167億元，預計2022年將達到189億元，并于2024年增至230億元，2022-2024年的CAGR將達到10.31%，未來三年中國電子特氣的市場規(guī)模增速預計將顯著高于全球。

不過，當前全球電子氣體呈現(xiàn)外資寡頭壟斷格局。數(shù)據(jù)顯示，2020年全球電子氣體市場的 CR4超過75%，以海外龍頭林德集團(含普萊克斯)、空氣化工、液化空氣和日本酸素為首的氣體寡頭占據(jù)了全球七成以上的電子氣體市場份額。

相比之下，國內(nèi)電子特氣產(chǎn)業(yè)起步較晚。根據(jù)億渡數(shù)據(jù)，2020年海外寡頭占據(jù)了我國86%的電子特氣市場份額，國產(chǎn)化率有較大提升空間。

通過經(jīng)驗積累和技術(shù)進步，我國電子特氣行業(yè)打破了完全依賴于進口的局面，涌現(xiàn)出一批生產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)定的氣體廠商。目前國內(nèi)電子特氣第一梯隊的廠商已經(jīng)具備替代能力，在細分領(lǐng)域具有一定優(yōu)勢，逐步縮小與國外龍頭的差距，加速實現(xiàn)國產(chǎn)替代。

除了凱美特氣，華特氣體已實現(xiàn)20多種氣體產(chǎn)品的進口替代，是國內(nèi)唯一一家通過荷蘭ASML和日本GIGAPHOTON株式會社認證的氣體公司。當前，華特氣體開發(fā)的高純一氧化碳、高純一氧化氮等代表產(chǎn)品，已批量供應長江存儲等國內(nèi)頭部廠商，成為全國最大的氮化鎵廠和碳化硅廠的供應商。

投資機會上，民生證券指出，看好國內(nèi)電子特氣受益于下游需求大幅放量和國產(chǎn)替代的迫切需要，建議關(guān)注：華特氣體、凱美特氣、金宏氣體、南大光電、雅克科技等優(yōu)質(zhì)標的。